Análise do desempenho de uma carteira construída seguindo as ideias de investimento de Greenblatt / Analysis of the performance of a portfolio built on Greenblatt investment ideas

Authors

  • José Guilherme Chaves Alberto
  • Núbia de Pinho Carvalho
  • Aline de Souza Jácome
  • João Paulo Santana Moreira Braz

DOI:

https://doi.org/10.34115/basr.v2i4.508

Keywords:

Mercado de capitais, Análise fundamentalista, Carteira de ações, Método Greenblatt.

Abstract

A escolha da composição de uma carteira de ações pode seguir por diversos caminhos e métodos distintos. Este estudo investiga a eficiência de um dos métodos que obteve atenção da mídia por sua simplicidade e aplicabilidade em seu país de origem. O objetivo foi testar se o método proposto por Joel Greenblatt, na escolha da carteira de ações, possui melhor desempenho quando comparado ao Índice da Bolsa de Valores de São Paulo (IBOVESPA) e seu comportamento quando exposto a situações adversas. O estudo foi realizado no período de 2007 a 2016, caracterizado por instabilidades econômicas e políticas no Brasil. Para efeitos de comparação, foram utilizados os retornos acumulados e apurados em ambos os modelos estudados. Perante os resultados, notou-se que apesar de diversas oscilações anuais dos retornos, a rentabilidade alcançada pelo Método Greenblatt, de retorno igual a 18%, não superou o resultado obtido pelo IBOVESPA, no qual o retorno apresentado foi de 31,30%.   

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Published

2018-09-25

How to Cite

Alberto, J. G. C., Carvalho, N. de P., Jácome, A. de S., & Braz, J. P. S. M. (2018). Análise do desempenho de uma carteira construída seguindo as ideias de investimento de Greenblatt / Analysis of the performance of a portfolio built on Greenblatt investment ideas. Brazilian Applied Science Review, 2(4), 1219–1231. https://doi.org/10.34115/basr.v2i4.508

Issue

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Original articles